研发、设计、生产、安装与调试。为最大程度地提高生产效率,不断巩固并增强公司在袋式除尘行业的竞争优势,公司形成了适合企业自身发展的经营模式:即通过投标的方式获取项目合同,根据设备制造需要进行原材料采购,根据合同和客户需求进行订制生产。对需要安装调试的工程项目,除部分袋式除尘设备系由客户自主安装外,大多数设备由公司通过外协的方式委托安装公司进行设备安装,并由公司技术人员对安装进行现场指导、监督,以确保安装质量;设备安装完成后,由公司派出人员进行设备调试。公司烟气脱硫脱硝系统业务采取工程总承包的经营模式。即公司对烟气脱硫脱硝项目的整体方案和工艺设计、设备选型和供货、设备安装和调试等实行整体承包,并对项目的质量、进度、费用进行全过程管理和控制。公司通过外协的方式委托安装公司进行设备安装,并由公司技术人员对安装进行现场管理,以确保工程质量。设备安装完成后,由公司派出人员进行设备调试。 报告期内及报告期后至报告披露日,公司的商业模式较上年度未发生重大变化。 商业模式变化情况: □适用 √不适用 二、 经营情况回顾 (一)经营情况 报告期内,公司实现营业收入16,899.22万元,较上年同期增加10.35%;公司主营业务成本13,401.75万元,较上年同期增加4.96%。公司毛利率为20.70%,较上年同期增加4.08%。报告期内,公司实现净利润619.45万元,较上年同期增加75.66%,净利润增加的主要原因为报告期内收入增加的同时毛利率也增加了,营业利润增加较多。 (二)财务状况 截至报告期末,公司资产总计59,670.79万元,较期初增加3.76%,负债总计30,690.89 万元,较期初增加7.14%;资产、负债保持稳定。 (三)现金流量状况单位: 万元 项目 本期金额 上期金额 经营活动产生的现金流量净额 2,171.79万元 1,285.74万元 投资活动产生的现金流量净额 -984.77万元 19.26万元 筹资活动产生的现金流量净额 -742.26万元 -991.84万元 公司经营活动产生的现金流量净额为2171.79万元,较上年同期增加68.91%,较上年同期的净流量有所增加,主要原因是公司购买材料款的支出较上年同期减少的较多;投资活动产生的现金流量净额-984.77万元,较去年同期减少1,004.03万元,净流量的减少主要原因是报告期内公司用闲置资金投资非保本浮动收益型的理财产品较去年减少;报告期筹资 活动产生的现金流量净额-742.26万元,上年同期筹资活动产生的现金流量净额为-991.84万元,较上年同期的净流出减少,主要原因是奖金周转偿还的借款较去年有所增加。 三、 风险与价值 1.税收优惠政策变动风险。 (1)不能持续享受高新技术企业税收优惠的风险。未来如果国家高新技术企业税收政策发生变化或公司研发费用投入力度不足而未能持续获得高新技术企业资格,公司的所得税费用将会上升,进而对公司业绩产生一定的影响。未来公司将进一步加强技术研发投入,适度提高研发费用占营业收入的比例,以此促进技术创新、工艺改进和新品开发。(2)不能持续享受社会福利企业税收优惠政策的风险。公司系经浙江省民政厅认定的社会福利企业。根据财政部、国家税务总局联合下发的财税〔2016〕52 号文,公司享受增值税按实际安置残疾人员的人数每人每月以经省人民政府批准的月最低工资标准 4 倍的限额即征即退政策。如果国家社会福利企业相关税收优惠政策发生变化或者公司不再持续符合社会福利企业的认定条件而不再享受税收优惠政策,将会对公司的经营业绩造成不利影响。 应对措施:公司充分利用目前的税收优惠政策,继续为残疾人员提供就业渠道,同时采取措施加强对残疾职工的岗位专业培训提升,同时努力降低生产经营的成本和费用,增强盈利能力。提前考虑因国家税收优惠政策取消带来的风险,积极开发新的优势产品,同时降低生产经营的成本和费用,增强盈利能力,降低税收优惠在利润中的比重,进而降低风险。 2、应收款回收的风险。 由于自身经营特点,公司成套设备业务通常参与工程总承包项目,周期较长,整体回款速度易受到业主或买方资金供应、施工组织以及拖期等因素的影响,导致应收账款占营业 收入比重较大,造成流动资金沉淀。截至 2019 年 06 月 30 日,应收款期末余额为 178,980,693.98 元,其中 1 年以内 64,947,249.07 元,占总应收款的 36.29%,1-2 年 48,778,665.68 元,占总应收款的 27.25%,2 年以上应收款 65,254,779.23 元,占总应收款 的 36.46%。 应对措施:我公司正在逐步健全完善内部控制制度和信用审批制度。公司一方面与客户保持长期良好的合作关系,随时为客户解决相关项目的任何问题;另一方面,定期发对账函证,确认应收款项。对可能产生坏账风险的客户按照法律程序,提起诉讼。另外,公司还严格审核合同条款,对结算条件进行了严格把控,降低增加应收账款的风险因素,杜绝盲目销售。 3、偿债风险 截至 2019 年 06 月 30 日,公司流动比率为 1.43,速动比率为 0.76,利息保障倍数为 3.19。 应对措施:偿债能力比上一年度有较大改善,但未来将继续增强主营业务的创收能力和盈利能力,加强成本控制及费用管理,改善企业经营性现金流,不断优化企业的资产结构,以提升公司的偿债能力。 4、市场竞争风险 与国内外一流企业相比,公司在品牌影响力、技术创新能力和资本实力方面仍存在一定的差距。虽然公司在国产品牌厂商中处于上游地位,并凭借先进的技术、多年的市场积累以及对客户个性化需求的快速反应在袋式除尘器细分市场中赢得了一定的竞争优势,但经过多年的发展,行业产品假冒伪劣、以次充好市场竞争趋于白热化,公司面临市场竞争不断加剧的风险。 应对措施:公司将一方面通过加大市场开拓力度、深度发展细分市场、与客户建立深度 合作提高粘性来巩固并提升现有市场份额,另一方面通过不断的进行产品升级、优化产品结构、强化研发创新,提高产品质量及技术水平,同时加强成本控制和提高产能利用率来降低产品成本,避免低层次价格竞争从而保持较强的竞争力。 四、 企业社会责任 (一) 精准扶贫工作情况 √适用 □不适用 报告期内公司与四川省阿坝州黑水县维古村签订东西扶贫协作框架协议,每年资助该村 10 万元,连续三年。 (二) 其他社会责任履行情况 报告期内,公司为社会、股东创造了一定的财富价值,同时通过增加地方税收,提供更多的就业机会等措施来支持地区经济发展,与社会及股东共享企业发展成果,切实履行了公众企业作为社会人、纳税人的社会责任。公司在追求经济效益的同时,高度重视履行社会责任,积极投身社会公益事业,通过帮扶结对、资助贫困等方式,努力回报社会。此外,公司关注员工的生活,定期开展“送温暖”活动,及时帮扶困难职工,通过工会组织对因大病、意外伤害等原因造成家庭困难的员工进行慰问,并提供补助。另一方面,在各个节日以及员工的结婚、生育、退休时给与福利,进一步增强了公司员工的凝聚力。 五、 对非标准审计意见审计报告的说明 □适用 √不适用 第四节 重要事项 一、 重要事项索引 事项 是或否 索引 是否存在重大诉讼、仲裁事项 □是 √否 是否存在对外担保事项 □是 √否 是否存在股东及其关联方占用或转移公司资金、资产及 □是 √否 其他资源的情况 是否对外提供借款 □是 √否 是否存在日常性关联交易事项 √是 □否 四.二.(一) 是否存在偶发性关联交易事项 □是 √否 是否存在经股东大会审议过的收购、出售资产、对外投 □是 √否 资、企业合并事项 是否存在股权激励事项 □是 √否 是否存在股份回购事项 □是 √否 是否存在已披露的承诺事项 √是 □否 四.二.(二) 是否存在资产被查封、扣押、冻结或者被抵押、质押的 √是 □否 四.二.(三) 情况 是否存在被调查处罚的事项 □是 √否 是否存在失信情况 □是 √否 是否存在利润分配或公积金转增股本的情况 √是 □否 四.二.(四) 是否存在普通股股票发行及募集资金使用事项 □是 √否 是否存在存续至本期的债券融资事项 □是 √否 是否存在存续至本期的可转换债券相关情况 □是 √否 是否存在自愿披露的其他重要事项 □是 √否 二、 重要事项详情 (一) 报告期内公司发生的日常性关联交易情况 单位:元 具体事项类型 预计金额 发生金额 1.购买原材料、燃料、动力 2.销售产品、商品、提供或者接受劳务,委托或者受托 销售 3.投资(含共同投资、委托理财、委托贷款) 4.财务资助(挂牌公司接受的) 5.公司章程中约定适用于本公司的日常关联交易类型 6.其他 100,000,000.00 30,000,000.00 注:报告期内,因补充流动资金等其他为公司业务发展向银行申请贷款时,为使贷款更加快捷便利,公司已于 2019 年 4 月 22 日在第六届董事会第四次会议和 2019 年 5 月 15 日的 2018 年度股东大会,审议通过公司实际控制人钱怡松及实际 控制人配偶葛二宝为公司与兴业银行股份有限公司嘉兴海宁支行、中国农业银行股份有限公司嘉兴海宁支行、交通银行股份有限公司嘉兴海宁支行的借款提供合计最高额不超过 10,000 万元的保证担保的议案;出于业务经营需要,公司接受 关联方钱怡松、葛二宝为公司的银行借款提供关联担保的关联交易将长期存在,不会损害公司和其他非关联股东的合法利益,也不会对公司的经营造成影响。 (二) 承诺事项的履行情况 承诺主体 承诺开始 承诺结 承诺来源 承诺类型 承诺具体内容 承诺履行 时间 束时间 情况 实际控制 2015/6/3 - 挂牌 限售承诺 见下表承诺事 正在履行中 人或控股