证券代码：831709 证券简称：瑞特爱 主办券商：天风证券
北京瑞特爱能源科技股份有限公司
回购股份方案公告
（更正后）
本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、误 导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带法律 责任。
一、 审议及表决情况
2024 年 12 月 20 日，北京瑞特爱能源科技股份有限公司（以下简称“公司”）第
四届董事会第八次会议审议通过《关于回购公司股份的议案》。议案表决结果为：同
意 7 票，反对 0 票，弃权 0 票，本议案不涉及关联交易事项，无需回避表决。本议案
尚需提交股东大会审议。
二、 回购用途及目的
本次回购股份主要用于：□实施股权激励或员工持股计划 √注销并减少注册资本。
公司致力于为电力、热力、储能用户提供热电平衡、综合能效提升、节能减排降 碳的整体解决方案。在综合考虑公司未来发展战略发展以及公司经营情况、财务状况 及未来盈利能力等因素的基础上，为了提高资金使用效率，进一步提升公司资本回报 率，增强投资者信心，根据相关法律法规的有关规定，公司拟以自有资金回购公司股 份，用于注销并减少公司注册资本，以实现维护公司市场形象、维护投资者利益的目 标。
三、 回购方式
本次回购方式为竞价方式回购。
如回购期间涉及股票交易方式变更，将及时调整回购方式并按相关规定履行后续义务。
四、 回购价格、定价原则及合理性
为保护投资者利益，结合公司目前的财务状况、经营状况及近期公司股价，确定本次回购价格不超过10元/股，具体回购价格由公司股东大会授权董事会在回购实施期间，综合公司二级市场股票价格、公司财务状况和经营状况确定。
公司董事会审议通过回购股份方案前60个交易日（不含停牌日）存在交易均价，交易均价为3.76元，拟回购价格上限不低于上述价格，高于上述价格的200%。
公司本次回购价格在综合考量二级市场交易情况、交易机制、历史融资情况及、 上轮回购价格、公司主要财务指标及行业估值水平等因素后确定。
1、公司董事会审议通过本次回购股份方案前60个交易日（不含停牌日）的交易 均价为3.76元，累计成交量3.59万股，累计换手率0.08%；董事会审议通过回购股份 方案前120个交易日（不含停牌日）的交易均价为3.06元，累计成交量14.02万股，累 计换手率0.74%。本次回购股份方案前60个交易日内有成交的交易日8个，区间最高成 交价为5.23元/股，最低成交价为3.50元/股，公司股票交易方式为竞价交易，股票价 格跌幅限制比例为50%，涨幅限制比例为100%。为提高股份回购成功率，故将回购价 格上限拟定为10元/股。
2、根据公司披露的定期报告，截至2023年12月31日，公司经审计的归属于挂牌 公司股东每股净资产为4.41元；截至2024年6月30日，公司归属于挂牌公司股东的每 股净资产为4.58元。公司所处行业为“科学研究和技术服务业-专业技术服务业-工业 与专业设计及其他专业技术服务-工业设计服务”。
经选取与公司同属细分行业“工业设计服务”及与公司业务模式相近的所属“专 业技术服务业”北交所上市公司、新三板挂牌公司进行对比分析，具体如下：
每股收 每股净
益 资产 营业收入 收盘价 区间
证券代码 证券名称 （2024 （2024 （2024 年中 市净率 市盈率 PE [2024-12- 实际
年中 年中 期，万元） PB 19] 交易
期， 期， 日数
元） 元）
836892.BJ 广咨国际 0.2800 2.3900 23,493.7117 5.0824 21.8289 10.9700 60
839031.NQ 华成电力 0.0700 3.4200 9,572.9259 3.6574 26.2565 12.5000 5
920099.BJ 瑞华技术 1.0000 8.3500 19,418.2332 2.8855 19.9703 28.8400 57
836735.NQ 灏域科技 0.7700 0.9000 4,947.2790 1.5581 -20.3409 1.4000 --
832954.NQ 龙创设计 0.6900 10.0000 41,664.9595 1.3900 11.9445 14.1200 31
870225.NQ 华聪股份 0.2400 5.3200 7,598.7803 1.1272 7.6891 6.0000 --
838897.NQ 埃维股份 0.7200 7.5200 17,935.6728 1.0909 4.3358 8.2000 3
831248.NQ 瑞德设计 -0.0300 0.8800 5,288.0626 0.9591 -2.4693 0.8400 25
831709.NQ 瑞特爱 0.4000 4.5800 6,615.3201 0.8954 5.2772 4.3000 8
公司所处管理型二级行业“专业技术服务业”平均市净率为 3.28 倍标准，上述
同业可比公司平均市净率为 2.07 倍，公司回购价格上限对应市净率为 2.18，未偏离行业估值水平。
3、公司股票在新三板挂牌至今累计实施2次股票发行，2015年、2016年公司分别以8元/股、5元/股合计发行474万股，发行对象包含内部股东及外部投资者。公司截至2015年12月31日、2016年12月31日每股净资产分别为2.26元、2.27元，截至2024年6月30日，公司每股净资产为4.58元，公司自挂牌以来每股净资产稳定增长，股东权益持续提高。
4、公司曾于 2022 年 12 月 16 日至 2023 年 12 月 15 日期间实施股票回购，回购
价格上限为 10 元/股。公司上轮股份回购实施期间及本轮方案披露时，披露的定期报告主要财务数据如下：
单位：万元
2024 年 2023 年 2023 年 2022 年
主要财务指标
中报 年报 中报 年报
营业收入 6,615.32 11,478.13 4,432.56 7,233.39
扣除非经常性损益后的净利润 1,067.84 2,051.76 698.72 -2,017.98
基本每股收益(元) 0.40 0.78 0.26 -0.75
公司报告期内营业收入、净利润指标持续增长，同时考虑到本次距离上轮回购期较近，故本轮回购价格上限参考上轮回购价格拟定。
习近平主席在2020年联合国大会上发表声明，承诺两个发展目标：“在2030年之前实现碳排放达峰，并努力争取在2060年之前实现碳中和”。 2022年“二十大”报告中进一步指出：“推进碳达峰碳中和，推动能源清洁低碳高效利用，推进工业、建筑、
交通等领域清洁低碳转型”。根据国家发改委、能源局发布的《关于开展全国煤电机 组改造升级的通知》，“十四五”期间完成2亿千瓦，存量煤电机组灵活性改造应改尽 改，增加系统调节能力3000-4000万千瓦，促进清洁能源消纳。政府十四五规划明确 提出30、60双碳目标，各地区“双碳”研究逐步启动。
多能互补是清洁供热的必然趋势，针对不同项目、不同条件进行多技术优化是必 然的选择。纵观当前国内采暖趋势，只有结合项目实际情况，量身打造清洁采暖方案， 才能保证清洁供暖的资源有效合理地运用并增强项目适应性和可持续性。多种技术、 多种能源相结合的供暖方式，才能实现真正的节能环保。
由于太阳能、风能等波动性能源发电的比例不断增加，电网输送线路增强和蓄电 可以缓解电能供应的波动，但这些措施能力有限且经济性不佳，电力和供能系统的一 体化可以成为该问题的解决方案的一部分，在火力发电领域中引入电极锅炉，蓄热蓄 冷装置和整个供热管网形成大型的储能设施，结合电力辅助服务市场价格信号和冷热 需求特性，特定时间和空间的可再生能源电力可以被用于冷热生产，迅速增加可再生 能源在发电领域的应用。电极锅炉是整个系统解决方案的关键装备。
公司是一家集设计咨询、产品制造、系统集成与运营管理全生命周期业务为一体 的国家级高新技术产业和北京市专精特新“小巨人”企业，围绕电极锅炉核心设备和 技术系统服务，为电能替代、风电消纳、多能互补清洁供热、火电灵活性改造、冷热 双蓄、电网负荷平衡等提供综合能源解决方案，长期服务于电力与能源、制造业、化 工业和军工等；公司在天津设立有专门的技术研发中心，目前已拥有专利79个。基于 对公司技术能力、盈利能力和行业发展趋势的信心，本次股份回购价格上限均高于历 次发行价格，但未超过历次发行价格的200%。
综上所述，本次回购价格综合考量了股票二级市场交易情况、历史收盘价及交易 机制、历史融资情况及行业估值水平等因素，本次回购价格上限定价合理，不存在高 价回购损害公司和股东利益的情况，符合《全国中小企业股份转让系统挂牌公司回购 股份实施细则》 第十五条的规定。”
自董事会决议至回购完成期间，如公司存在权益分派等事项，将自权益分派实施之日起，及时调整回购价格。
调整公式为：P＝（P0 ﹣V *Q/Q0 ）/（1+n）
其中：P0 为调整前的回购每股股份的价格上限；V为每股的派息额；Q为扣除已回购股份数的公司股份总额；Q0为回购前公司原股份总额；n为每股公积金转增股本、派送股票红利、股票拆细的比率（即每股股票经转增、送股或股票拆细后增加的股票数量）；P为调整后的回购每股股份的价格上限。
五、 拟回购数量、资金总额及资金来源
本次拟回购股份数量不少于 1,000,000 股，不超过 2,000,000 股，占公司目前总股
本的比例为 3.76%-7.52%，根据本次拟回购股份数量及拟回购价格上限，预计回购资金总额不超过 20,000,000 元，资金来源为公司自有资金。
具体回购股份使用资金总额以回购完成实际情况为准。
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